Meme幣WIF暴漲背後：一位巨鯨被MEV套利的血淚史

2024-01-15 14:01:08

原文作者：Jito Foundation

原文編譯：深潮 TechFlow

近期，Solana 上的 Meme 幣 WIF 迎來暴漲。

似乎每一次 Meme 暴漲，大家都會羨慕那些提前捕捉消息或者喫到大肉的巨鯨和他們瘋狂的盈利倍數；但事實證明，他們也並非穩賺不賠。

處在加密市場這個黑暗森林，風險對每位用戶都是平等的。有時，比起羨慕，更多應該自省和引以為戒。

2024 年 1 月 10 日，一位巨鯨交易 WIF 時發生了一起重大交易失誤，導致數百萬美元資金流入套利機器人、Jito 驗證者及其持幣者之手。

這篇文章深入分析了這起事件的過程，展示了 Solana 上的 MEV（礦工可提取價值）是如何在短時間內產生巨額利潤的。

2024 年 1 月 10 日，地址 5qYuZ9ZLShLB1MuV83xHRcTgVA9A5pUajnQUUcPbk3bf（zer 0x trading.sol）犯下了一個代價高昂的錯誤，將數百萬美元從他們的手中轉移到套利機器人、Jito 驗證者及其持幣者手中。

在一筆交易中，他們用 86, 739.1 SOL（價值約 860 萬美元）兌換了 17, 225, 407.03 個 WIF（一個在 Solana 上流行的 Meme）。不幸的是，由於流動性很低，這個兌換佔用了絕大部分的流動性，WIF 的價格從大約 0.14 美元上漲了 2800% ，達到 3.99 美元。隨後，Solana 上的套利機器人蜂擁而至，捕捉套利機會，賺取數百萬美元。

WIF 的一分鐘 K 线圖

發生了什么？

在 241056629 Slot 插槽，zer 0x trading.sol 發出了一筆交易，對 Solana 上的 WIF 市場產生了巨大的價格影響。交易員 2Fa st 利用 Jito 的區塊引擎發送一個捆綁包，以原子方式捕捉這種套利。該捆綁包是在 Figment 的驗證器上執行的。 2Fa st 最終獲得了 190 萬美元的利潤，向 Figment 的驗證者和質押者總共提供了 890.42 SOL（89, 000 美元）。2Fa st 資金有限，最終沒有捕獲全部的套利機會。

編者注：bundle（捆綁）通常指的是一組合並在一起的交易。這種做法允許交易者同時執行多個交易，以優化他們的交易策略或利用市場的特定機會。slot（插槽）通常指的是特定的時間段或序列中的一個位置，用於處理交易或數據

在同一個區塊中，pUEsyy 進行了一筆交易，通過 SOL→ BONK → WIF → SOL 進行了 WIF 的套利操作。他將 6.4 個 SOL 變成了 132.81 個 SOL。在接下來的幾個區塊中，大量的機器人湧入搶奪套利機會。

在 WIF 相關交易的後續 50 個區塊（24 秒內）中，發生了以下情況：

通過捆綁包向 Jito 驗證者提供 2, 286.5 SOL
從基礎費用和優先費用中，驗證者獲得了 8.53 個 SOL 的費用
在這段時間內， 13% 的總計算單元用於處理 WIF 相關交易
54% 的 WIF 計算單元來自失敗的交易
44% 的 WIF 相關交易失敗

收入最高的三名驗證者是：

Validator.com： 978.95 個 SOL
Figment： 890.42 個 SOL
Staking Facilities： 403.64 個 SOL

由於這 50 個區塊中有超過 500 筆觸及 WIF 代幣的交易，我將跳過每一筆套利交易的具體描述。如果你想更深入地了解，可以查看這個使用代碼生成的電子表格。我強烈建議你瀏覽這些數據，因為有超過 572 筆 WIF 交易涉及 69 個獨特的套利者，其中幾個套利者賺取了超過十萬美元。讓我們通過幾個圖表來了解整體發生了什么，因為它最終為那些交易者、Jito-Solana 驗證者及其質押者帶來了極高的利潤。

數據觀察

在上圖中，展示了每個插槽的捆綁包數量（只有在成功時才會上鏈）與非捆綁包成功和失敗的數量。通過比較藍色與紅色的數據，我們可以看到大量利用捆綁包的套利者迅速做出反應。這裏有一些間隙，當時的領導者沒有運行 Jito-Solana，所以沒有捆綁包落地。隨着時間的推移，越來越多的機器人察覺到了這個機會，开始在 WIF 市場上完成更多的交易。