策略實測01｜OKX與AICoin研究院：定投策略

2024-08-06 16:08:27

OKX 聯合優質數據平臺 AICoin 發起系列經典策略研究，旨在通過數據實測和策略特點等核心維度分析，幫助用戶更好地了解和學習不同的策略，盡量避免盲目使用。

定投策略是策略交易中最經典的策略之一。通俗理解，策略交易是一種幫助用戶進行自動交易的工具，比手動交易具有降低風險、簡化操作等優勢。定投策略是一種定期定額交易的方法，分散一次性投入市場的風險並平滑交易成本。通過長期堅持定額交易，利用時間復利的效果來達到獲利目的。

第 01 期介紹定投策略，採用 2 大數據模型對 BTC 定投策略進行實測：

1）分析從比特幣誕生以來，不同減半周期下，定投能產生的收益情況

2）分析近 4 年，每年的年度定投所產生的收益情況

本期數據測試將採用基於時間點的定投策略模型，定投標准為：每周一 0 點(UTC+ 8)定投，定投金額 0.1 BTC. 每次定投前將上次定投的利潤進行一次結算，留下之前投入的總本金。

定投策略一句話總結：對於 BTC 的長期 Holder 而言，市場會反饋長期的價值。

優劣對比

總的來說可，定投策略是一種適合普通交易者的長期交易策略，能有效平滑市場波動，培養紀律性交易習慣，但也需要交易者具備一定的耐心和長期眼光。

模型一

分析從比特幣誕生以來，不同減半周期下，定投能產生的收益情況

注：由於回測系統設定原因，交易金額包括买入 BTC 和賣出 BTC 的總費用，如第一個定投日买入 0.1 枚 BTC，第 2 個定投日賣出 0.1 枚 BTC 的同時买入 0.2 枚 BTC，以此類推。

模型二

分析近四年，每年的年度定投所產生的收益情況

分析與總結

模型一的定投策略基於比特幣行業周期，從比特幣誕生初始獎勵到第三次減半，跨越了四個行業周期。每個周期的定投次數、交易金額和收益率均有所不同。模型 1 顯示，隨着時間的推移和比特幣價格的上漲，定投收益顯著增加，無法捕捉到更大化的收益。例如，第二個周期的收益率為 9.74% ，而第三個周期的收益率躍升至 170.03% 。模型一適合長期交易者，通過較長時間跨度的定投，逐步積累比特幣，平滑市場波動，最終獲取顯著的長期收益。雖然勝率在各個周期有所波動，但總體保持在 50% 以上，顯示出較高的穩定性和抗風險能力。盡管收益率較高，但主要由於比特幣本身價格的大幅波動，穩健性有所不足，因此需要注意市場波動對收益的影響。

模型二的定投策略基於年度，分析了從 2020 年到 2023 年的比特幣年度定投收益情況。每年度定投次數固定為 52 次，持幣總量保持在 5.2 個 BTC 左右。年度定投的收益率波動較大，例如 2021 年的收益率為 21.47% ，而 2022 年則出現了-48.75% 的負收益。這表明年度定投策略受到短期市場波動的顯著影響。模型二突出即使在短期內（如一年）定投策略也會面臨負收益的風險，適合短期觀察市場表現的交易者，通過年度定投可以快速評估市場狀況，調整交易策略。盡管收益波動較大，但勝率依然在 50% 。總體來看，雖然近幾年有正收益，但收益率水平比模型 1 低，短期勝率和收益率不如長期策略穩健。

從收益與風險的角度來看，模型一盡管在一些周期內收益率極高，但需承受比特幣的大幅波動風險，即高收益伴隨高風險。模型二，顯示年度定投策略在短期內波動性較大，不適合追求穩定收益的保守型交易者，即短期策略充滿不確定性。總之，定投策略更適合長期交易，且能夠承受市場波動，有長期交易目光的交易者，在兩個模型中，模型一所表現的長周期定投策略更為適合，因其在多個周期內表現出較高的勝率和收益率。總之，盡管定投策略比較穩健，但是不同模型的定投策略也會產生較大差異，無論是在風險還是收益方面均有所不同，用戶在使用定投策略時需要進一步區分。

OKX&AICoin 定投策略

定投策略是平均成本法是最直接的交易策略之一。OKX 的定投策略能使平均成本法（DCA）策略的實施更加簡單，支持購买約 20 多種不同的加密資產，用戶可以使用的 USDT 余額按選定的時間間隔，定投單一加密資產，或者根據偏好的交易組合，按照不同比例同時定投多種加密資產，從而平均其購买價格。

當前，OKX 定投策略還新增了暫停和重啓、交易幣種切換、設定定投幣種的價格區間（即允許用戶設定每一個定投幣對的價格區間，只在價格區間內才會執行定投操作）、編輯參數、查看歷史等更多新功能，幫助用戶更加便捷高效的進行定投策略交易。

如何訪問 OKX 的策略交易？用戶可以通過 OKX APP 或者官方網站，進入交易板塊的「策略交易」，然後點擊策略廣場或者創建策略都即可开啓體驗。除了自行創建策略，目前策略廣場還提供“優質策略”和“策略帶單員的優質策略”，用戶可以復制策略或者進行策略跟單。

OKX 策略交易具有操作簡易、低手續費和安全保障等多重核心優勢。

在操作方面，OKX 提供智能參數助力用戶更科學的設置交易參數；並提供圖文及視頻教程，讓用戶快速上手並精通。在手續費方面，OKX 對手續費率體系進行了全面升級，大幅降低用戶交易手續費。在安全保障方面，OKX 擁有全球頂級專家組成的安全團隊，可以為您提供銀行級的安全保護

當前，OKX 策略交易提供便捷、且多樣化的策略品種，目前主要包括：

• 網格策略：現貨網格、合約網格、無限網格

• 平均成本：合約馬丁格爾（合約 DCA）、現貨馬丁格爾（現貨 DCA）、定投策略

• 組合套利：屯幣寶、抄底寶、逃頂寶、套利下單

• 大單拆分：冰山策略、時間加權策略

• 信號交易：信號策略

其中網格類、定期購买的屯幣寶類，是最簡單易用的策略。同時，套利下單、冰山策略、時間加權策略更適合高淨值用戶，因為使用這些策略需要面對更復雜的風險狀況。

此外，AICoin 也為用戶提供了多種策略交易，讓用戶能夠更快捷，更直觀的了解當前市場。用戶可以在 AICoin 產品的左側邊欄的「行情」選項中找到「自定義指標/回測/實盤」的選項。點擊這裏，並在「社區指標」中搜索「定投」，就能夠找到定投策略的代碼。

免責聲明

本文僅供參考，僅代表作者觀點，不代表 OKX 立場。本文無意提供 (i) 交易建議或交易推薦； (ii) 購买、出售或持有數字資產的要約或招攬； (iii)財務、會計、法律或稅務建議。我們不保證該等信息的准確性、完整性或有用性。持有的數字資產（包括穩定幣和 NFTs）涉及高風險，可能會大幅波動。您應該根據您的財務狀況仔細考慮交易或持有數字資產是否適合您。有關您的具體情況，請咨詢您的法律/稅務/交易專業人士。請您自行負責了解和遵守當地的有關適用法律和法規。